Bloomberg — El banco paraguayo Ueno Bank SA está trabajando para contener una ola de ventas de sus bonos internacionales en medio del escrutinio regulatorio de su actividad, y la entidad tiene previsto reforzar su posición de capital antes de que finalice el mes.
“Esperamos hacer un anuncio muy importante en relación con el capital en los próximos días. Esperamos tener muy buenas noticias para el mercado en lo que respecta a la capitalización”, declaró el martes Alejandro Gómez Abente, miembro del consejo de administración de Ueno, en una entrevista.
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Este banco privado, controlado por el poderoso conglomerado paraguayo Grupo Vázquez, vio cómo sus bonos con vencimiento en 2031 caían hasta situarse en unos 87 céntimos por dólar, tras debutar en marzo a 99 céntimos. Fitch Ratings revisó la semana pasada la perspectiva de los bonos del Banco Ueno de “estable” a “negativa”, alegando “un rápido crecimiento del balance y elevados activos intangibles”.
El Banco Ueno ha sido objeto de escrutinio en las últimas semanas, ya que unos documentos filtrados, supuestamente procedentes del banco central, alegaban una concesión excesiva de préstamos a empresas vinculadas al Grupo Vázquez. Varios legisladores han instado al presidente Santiago Peña a que solicite la destitución de la dirección del banco central para restablecer la confianza en la institución, cuyo presidente trabajó anteriormente para la entidad crediticia.
Los inversores están expresando su inquietud por la reciente cobertura mediática sobre el banco y por un informe del Banco Central sobre las principales entidades crediticias, entre las que se incluye Ueno, elaborado a petición de los legisladores, señaló Gómez Abente. Asimismo, señaló los problemas de deuda de Frigorífico Concepción S.A., una importante empresa paraguaya, como otro posible factor determinante.
“Eso, naturalmente, ejerce una presión negativa sobre los bonos de Ueno”, al ser el único banco local cuyos valores cotizan en los mercados internacionales, afirmó. Gómez Abente añadió que los planes para reforzar el capital, que se negó a detallar, se elaboraron antes de la caída de los bonos del banco.
Ueno cumple actualmente con los límites de préstamos a partes vinculadas tras haber subsanado un incumplimiento de dichos límites en junio, dentro del plazo establecido por los reguladores, afirmó el presidente Juan Manuel Gustale junto a Gómez Abente. La entidad también está cooperando con una investigación del Banco Central, señaló Gustale.
La autoridad monetaria inició en septiembre una investigación administrativa de cuatro meses contra el Banco Ueno para determinar si financió indirectamente la compra de una cartera de préstamos, según indicó el Banco Central en una respuesta enviada por correo electrónico a las preguntas planteadas.
“Lo que el Banco Central está cuestionando es si hubo financiación indirecta”, afirmó Gustale. “Sostenemos que no la hubo”.
Los depósitos del gobierno en el Banco Ueno se han disparado desde que Peña asumió el cargo en 2023, hasta alcanzar aproximadamente 5 billones de guaraníes (US$869 millones), lo que supone el 29% de los depósitos del banco a finales de junio. Se trata del sexto banco más grande del país por volumen de depósitos tras su fusión en 2024 con Visión Banco y una estrategia agresiva para atraer fondos del gobierno.
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Peña ha respaldado la supervisión de Ueno por parte del banco central, advirtiendo de que el revuelo mediático ha causado un daño a la reputación del sistema bancario paraguayo, al que calificó de rentable y bien capitalizado.
“La apertura de una investigación no significa que se haya intervenido en la entidad ni que vaya a cerrar”, declaró el presidente a los periodistas el 9 de octubre. “Se trata de una cuestión eminentemente técnica que, mal comunicada e informada, lo único que consigue es asustar a la gente”.
El presidente del Banco Central de Paraguay, Carlos Carvallo, dirigió el Banco Ueno hasta 2023, antes de ser nombrado para el cargo más alto en materia de política monetaria. Por su parte, Gustale trabajó en el Banco Central y en una institución de desarrollo estatal antes de incorporarse al Banco Ueno.
En su informe, Fitch señaló que el Banco Ueno se ha enfrentado a un mayor escrutinio en relación con “operaciones con partes vinculadas, la concentración de fondos del sector público, las prácticas contables y determinadas partidas del balance”, sin ofrecer más detalles.
La venta de bonos por valor de US$350 millones realizada por el Banco Ueno en marzo constituyó la mayor emisión corporativa de la historia de Paraguay, un logro importante después de que tanto S&P Global Ratings como Moody’s elevaran la calificación de la deuda soberana del país a categoría de inversión a finales del año pasado.
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