Bloomberg — El petróleo cayó y las bolsas asiáticas subieron después de que el presidente Donald Trump dijera que estaba aplazando nuevos ataques militares, impulsando las esperanzas de un acuerdo que podría poner fin a la guerra y reactivar los flujos de energía a través del Estrecho de Ormuz.
Ver más: Musk desafía a Wall Street con la histórica salida a bolsa de SpaceX
El petróleo Brent cayó un 2,2% hasta situarse en torno a los US$109,60 por barril después de que Trump anunciara que se habían suspendido los planes de un ataque contra Irán tras las peticiones de los aliados del Golfo Pérsico, y añadiera que “actualmente se están llevando a cabo negociaciones serias”. Estos comentarios impulsaron brevemente a las bolsas asiáticas, aunque las ganancias se desvanecieron posteriormente. Las acciones surcoreanas cayeron más de un 2%, mientras que un índice de valores de semiconductores bajó en EE.UU.
Los bonos registraron resultados mixtos en las primeras operaciones asiáticas. La deuda pública de Japón y Australia subió, mientras que los bonos del Tesoro cayeron ligeramente tras las fuertes oscilaciones de la sesión anterior, debido a la preocupación de que el aumento de los precios del petróleo avive la inflación. El rendimiento de la deuda pública estadounidense a 30 años subió un punto básico hasta el 5,13%, tras haber alcanzado el lunes su máximo en tres años.
Estos movimientos se produjeron tras semanas de volatilidad provocadas por el conflicto entre EE.UU. e Irán y el cierre del estrecho de Ormuz, en las que los inversionistas hicieron caso omiso de los riesgos geopolíticos mientras el repunte impulsado por la inteligencia artificial empujaba al alza a las acciones. Los mercados se enfrentan ahora a una prueba clave, ya que los rendimientos de los bonos, desde Japón hasta EE.UU., suben y los precios del crudo se mantienen elevados, lo que aumenta la probabilidad de que la Reserva Federal mantenga las tasas de interés más altas durante más tiempo.
“La volatilidad claramente continuará hasta que se resuelva la situación de Irán”, dijo el veterano estratega de Wall Street Louis Navellier. “Si dentro de un mes los flujos no se han reanudado a través del Estrecho de Ormuz, los precios de la energía casi con toda seguridad serán más altos, lo que impulsará una inflación más alta y tipos de interés más altos.”
Más temprano el lunes, tanto Estados Unidos como Irán dijeron que habían rechazado nuevas ofertas por considerarlas insuficientes para asegurar un acuerdo. La Casa Blanca afirmó que una propuesta presentada por Teherán a través de mediadores el domingo carecía de mejoras significativas, informó Axios. Irán, por su parte, indicó que las exigencias estadounidenses son inaceptables.
Kelsey Berro, gestora de carteras de renta fija en JPMorgan Asset Management, afirma: “la demanda de renta fija se está acelerando a niveles de rendimiento más altos”, mientras analiza qué hace diferente a este mercado de bonos de las recientes ventas masivas.
Trump ha amenazado repetidamente con una nueva acción militar contra Irán sin llevarla a cabo. No hubo confirmación inmediata desde Teherán de una reanudación de las conversaciones. Trump dijo que Estados Unidos estaba dispuesto a atacar si no se alcanzaba un acuerdo aceptable, pero no estableció un plazo.
En otro lugar, Estados Unidos emitió el lunes una nueva exención que permite la venta de crudo y productos petrolíferos rusos que ya están cargados en petroleros, días después de que el anterior caducara. El secretario del Tesoro, Scott Bissent, dijo en una publicación en X que la nueva licencia general “ayudará a estabilizar el mercado físico del crudo.”
En otros sectores del mercado, un indicador Bloomberg del dólar subió ligeramente al alza. El oro se mantuvo estable en torno a los 4.560 dólares la onza.
En Japón, la economía del país creció mucho más rápido de lo esperado a principios de año, lo que respalda la necesidad de nuevas subidas de tipos de interés por parte de los bancos centrales.
Lo que dicen los estrategas de Bloomberg...
“Aunque la atención reciente se centra principalmente en las oscilaciones bruscas de la deuda de larga duración, el impacto sostenido de un suelo más alto en los rendimientos del G-10 impulsado por los bonos japoneses estará en el centro de las curvas de bonos”.
Mark Cranfield, estratega de Markets Live.
Los precios más altos del petróleo y las preocupaciones por la inflación han sacudido los mercados bonarios, haciendo que los rendimientos de Japón a Estados Unidos suban drásticamente. Los rendimientos del bono del Tesoro a treinta años se mantuvieron cerca de los niveles más altos en casi tres años, mientras los inversores sopesaban los temores de una inflación persistente frente al optimismo de que Estados Unidos e Irán podrían llegar eventualmente a un acuerdo para poner fin a las hostilidades.
“Un entorno caracterizado por precios elevados del petróleo, preocupaciones persistentes sobre la inflación, incertidumbre geopolítica y un aumento de las primas a plazo podría crear las condiciones para un movimiento auto-reforzante al alza de los rendimientos”, dijo Noureldeen AlHammoury, estratega jefe de mercados en Equiti Group.
Aspectos destacados de las empresas:
- Las acciones de Seagate Technology Holdings (STX) cayeron un 6,9% el lunes en su peor caída en un día en casi dos meses después de que los comentarios de la dirección en una conferencia de JPMorgan desataran los temores de los inversores de que la empresa no sea capaz de mantener el ritmo de la creciente demanda de chips de memoria.
- El CEO de Nvidia Corp (NVDA), Jensen Huang, días después de unirse a la cumbre del presidente Donald Trump en China, dijo que espera que las autoridades chinas acaben permitiendo la importación de chips de inteligencia artificial procedentes de EE.UU.
- Un jurado rechazó las alegaciones de Elon Musk de que OpenAI, bajo la dirección de Sam Altman, traicionó su misión de beneficiar al público al transformarse en un negocio con ánimo de lucro, al considerar que esperó demasiado para demandar a la empresa.
- El Departamento de Justicia trató de retirar los cargos penales contra el multimillonario indio, Gautam Adani, justo después de que se anunciara que el Departamento del Tesoro estaba resolviendo una investigación relacionada con sanciones que implicaban a la empresa insignia del Grupo Adani.
Algunos de los principales movimientos en los mercados:
Acciones
- Los futuros del S&P 500 registraban pocos cambios a las 9:07 a.m. hora de Tokio
- Los futuros del Hang Seng cayeron un 0,2%.
- El Topix japonés subió un 1,2%.
- El S&P/ASX 200 australiano subió un 1%.
- Los futuros del Euro Stoxx 50 subieron un 0,4%.
Divisas
- El índice Bloomberg del dólar al contado registró pocos cambios
- El euro se cambiaba poco a 1,1650 $.
- El yen japonés se cambiaba poco a 158,89 por dólar
- El yuan offshore se cambiaba poco a 6,8002 por dólar
- El dólar australiano se cambiaba poco a 0,7166$.
Criptodivisas
- El bitcoin subió un 0,2% a 76.979,37 $.
- El éter subió un 0,6% a 2.128,68 dólares
Bonos
- El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años apenas varió al 4,59%.
- El rendimiento de los bonos australianos a 10 años bajó cinco puntos básicos hasta el 5,06%.
Materias primas
- El crudo West Texas Intermediate cayó un 1,2% a 107,33 dólares el barril
- El oro al contado subió un 0,4% hasta los 4.582,98 dólares la onza
Este artículo ha sido elaborado con la ayuda de Bloomberg Automation.
--Con la ayuda de Ruth Carson.
Lea más en Bloomberg.com
