Buenos Aires — Los bonos soberanos en dólares de ley neoyorquina de la Argentina subieron por hasta 18,37% (GD35) este lunes, mientras que las acciones de empresas argentinas volaron hasta 23,9%, en el caso de Grupo Supervielle (SUPV).
Así, el riesgo país, cedió hasta el entorno de los 1.089 puntos básicos, tras haber cerrado el viernes arriba de los 1.450. El riesgo país es el costo adicional paga la deuda de un país frente a la de EE.UU., lo que refleja su probabilidad de incumplimiento.
Para el cierre de las operaciones en Nueva York, los títulos de renta fija y variable habían respondido fuertemente al alza ante la confirmación por parte del secretario del Tesoro estadounidense, Scott Bessent, de que el país norteamericano apoyaría al Gobierno de Javier Milei para frenar la crisis financiera que viene azotando al mandatario libertario.
Los activos argentinos también incorporaron en sus precios la decisión del Gobierno de Milei de reducir al 0% todas las retenciones a las exportaciones de granos, entre ellos las de la soja, hasta fines de octubre. La decisión, publicada en el Boletín Oficial, no tiene antecedentes en las últimas tres décadas.
Desde los brokers: compra y más compra
Nicolás Cappella, operador de la mesa de Grupo Invertir en Bolsa, señaló que “el mercado se tomó muy bien” el anuncio de Bessent. “Cualquier precio de activo hoy refleja una fiesta”, sostuvo, y sumó: “Aunque todavía no tenés un solo número, las palabras usadas fueron bastante contundentes. Eso permite especular que se trata de un apoyo fuerte, que va a ser un buen desembolso de dinero”. Eso disipa el miedo de que no habría dólares suficientes para defender el tipo de cambio y pagar la deuda, obligando al mercado a reajustar todas sus expectativas, agregó.
El trader consideró, además, que la eliminación temporal de retenciones al campo y a la carne impulsó un flujo fuerte de ventas anticipadas del sector agropecuario, presionando a la baja el tipo de cambio, al tiempo que los contratos de futuros locales sufrieron bajas de alrededor de ARS$100 en promedio, mientras que el BCRA habría obtenido ganancias en torno a los ARS$650.000 millones con posiciones abiertas en esos contratos.
VER MÁS: ¿Dolarización endógena en Argentina? Esto dijo Javier Milei al respecto
Los títulos de la curva denominada en pesos subieron alrededor del 5%, de forma más moderada que los activos en dólares, y Cappella anticipó que podrían producirse movimientos adicionales ligados a cambios en encajes bancarios o a la baja de tasas, dado que el Tesoro deberá renovar deuda esta semana. Por último, destacó la importancia de la reunión de mañana entre el presidente argentino y Donald Trump para definir los montos y condiciones del apoyo estadounidense, lo que marcará la siguiente etapa de comportamiento del mercado.
Rocco Abalsamo, asesor de banca privada en Cocos, resaltó que el mercado mostró hoy una suba muy sólida, sin retrocesos como los de las últimas semanas. Según el analista, se trata de un cambio real en la dinámica del mercado: “Descartamos el rebote de gato muerto. Reconocemos que es un cambio de paradigma, pero las cotizaciones todavía se ven contenidas en valor post-elección de la provincia de Buenos Aires, ya que tanto los riesgos políticos como los riesgos de apoyo social siguen vigentes para el gobierno”.
VER MÁS: De valer US$900 millones al ocaso: cómo Bioceres perdió casi el 90% de su valor en Wall Street
Otro operador de un broker líder de Argentina, quien pidió reserva por no estar autorizado a hablar públicamente, indicó que lo más relevante fue la consistencia de las subas, sin grandes tomas de ganancias, lo que puede reflejar confianza del mercado. Destacó que los bonos acompañaron las subas del mercado accionario, lo que sugiere tranquilidad frente a temores de default que circulaban la semana pasada. Subrayó que ahora será clave observar cómo evolucionan las conversaciones con Estados Unidos y la respuesta del mercado en los días siguientes.
Subieron los bonos argentinos
Así operaron los bonos en dólares en Wall Street a las 11:03hs:
- GD29: +13,65%
- GD30: +15,38%
- GD35: +18,36%
- GD38: +17,44%
- GD41: +16,46%
- GD46: +18,171%
Acciones también despegaron
El escenario fue también contundentemente alcista en el ámbito de la renta variable argentina, con el S&P Merval, índice líder de la Bolsal local trepando 7,55%.
Por otro lado, todas las acciones argentinas en Wall Street marcaron verdes de entre 0,34% en el caso de MercadoLibre (MELI) y hasta 23,90% para Grupo Supervielle.
Los cuatro bancos cotizados en Estados Unidos - GGAL, BBAR, SUPV y BMA, lideraron las subas, junto con la distribuidora de energía eléctrica, Edenor (EDN), que trepaba 19,96%.
La petrolera que contral el Estado argentino, YPF, en tanto, subía por 12,74%.
Dólar hoy en Argentina
El dólar oficial mayorista, por su parte, se desplomó por 4,5%, quedando en torno a los ARS1.408 tras haber quedado en el límite de intervención del Banco Central (BCRA), de ARS$1.475, el viernes último, de acuerdo a información de Bloomberg.
De esa forma, la autoridad monetaria reportó una jornada completa sin ventas dedivisas, tras haberse desprendido de unos US$1.100 millones en los últimos tres días de la semana pasada.
