:quality(75)/cloudfront-us-east-1.images.arcpublishing.com/bloomberglinea/F5Y7OYCH4FHYDHH2J35ZHLA5XA.jpg "La Haus y Gaia departamentos")
Ciudad de México - Las tecnolatinas, es decir, las startups latinoamericanas de base tecnológica siguen creciendo a medida que el capital sigue fluyendo por el continente. Ya se ha visto un auge desde hace años de las fintech, pero parece ser que será el inicio de la explosión de las proptech, luego de que la colombiana Habi se ha convertido en el primer unicornio en la América Latina de habla hispana tras una ronda serie C por US$200 millones de dólares de inversionistas como Softbank, Homebrew, Tiger Global e Inspired Capital.
En 2021 la inversión de capital de riesgo en el segmento proptech en América Latina fue de US$1.308 millones de dólares en 23 acuerdos, es decir, un crecimiento de cinco veces respecto a lo levantado en el 2020, que fueron US$261 millones de dólares, según Endeavor.
El auge de las proptech ha cobrado fuerza en medio de la pandemia por Covid-19. Aunque las soluciones de tecnología inmobiliaria comenzaron a expandirse desde 2019, año en que había 350 startups de ese sector en América Latina, de las cuales 225 estaban ubicadas en Brasil, según datos de Statista.
Y es justamente Brasil quien va marcando la pauta en el ecosistema emprendedor latinoamericano, ahí es que surgieron los primeros unicornios proptech: QuintoAndar en 2019 en una ronda liderada por el japonés Softbank y Loft, unos meses después en 2020 tras recibir capital de Andresseen Horowitz (a16z) y Vulcan Capital.
QuintoAndar es el tercer unicornio más valioso de la región, valuado en US$5,1 mil millones de dólares y Loft en US$2,9 mil millones de dólares.
Cabe señalar que la gran mayoría de los unicornios proptech en todo el mundo se encuentran en los Estados Unidos y en China, mercados más maduros que los latinoamericanos. Pero, ¿qué pasa en América Latina de habla hispana? ¿cómo ven el panorama de las proptech?
Las ineficiencias son una gran oportunidad
En 2019 cuando comenzaron a surgir de manera constante las proptech en Latinoamérica, Bernardo Cordero, cofundador de Flat.mx, vio que en México el sector de bienes raíces era gigante, pero al mismo tiempo uno de los sectores más ineficientes en el país.
Así que junto con Víctor Noguera decidieron construir una plataforma para hacer más eficiente la compra-venta de propiedades. En 2020 entraron a la aceleradora estadounidense Y Combinator, lo que les dio oportunidad de conseguir más inversionistas y seguir creciendo su proyecto. En 2021 levantaron una Serie A por US$20 millones de dólares codirigida por Anthemis y 500 Startups para empezar a expandir el negocio.
Para Cordero, “el gran reto fue convencer a los inversionistas internacionales de invertir en México y en Latinoamérica, y yo diría que eso va cambiando radicalmente y lo que ha visto en los últimos dos años es que hay muchísimo más apetito de los fondos internacionales de traer su capital a la región”.
Aunque las fintech se siguen llevando la mayor parte, cada vez más proptech están convenciendo a los inversionistas de la gran oportunidad de negocio que hay en América Latina en el sector de bienes raíces.
Datos del año pasado de Statista indican que la mayor parte del capital recaudado por las startups latinoamericanas de base tecnológica se asignó a las industrias fintech y de comercio electrónico, que capturaron casi el 50% de toda la inversión. El sector de la logística y la distribución, que también está viviendo un auge, obtuvo aproximadamente una décima parte de todo el capital total recaudado. Y los sectores más nuevos, incluidos proptech y edtech, ya están recaudando alrededor del 5%, cada uno.
El auge del proptech - y de las fintech- responde a las ineficiencias del mercado actual y es una gran oportunidad, dijo a Bloomberg Línea, Andrew Cansdale, CEO de la proptech colombiana PADS.
:quality(75)/cloudfront-us-east-1.images.arcpublishing.com/bloomberglinea/QYVVXOSD3VFITKSMMC2U3NTPEY.jpg "México, el ‘dulce hogar’ de las proptechs colombianas, que llegan con gran inversión")
“También está combinado con la liquidez que existe en Estados Unidos, estamos viendo una gran liquidez en los últimos años con los fondos de capital de riesgo enfocándose mucho en Latinoamérica, estamos viendo el primer boom del ‘puntocom’ de los países de continentes como África y Latinoamérica que no participaron tanto en el periodo boom en el año 2000 y mucha gente se quiere subir a la tendencia”, explica Cansdale sobre esta tendencia a la alza de las proptech.
PADS surgió en los primeros años de la década de los 2010, antes de que el proptech fuera sexy y ahora están surfeando la ola, asegura Cansdale.
La pandemia fue detonante de las proptech
La pandemia fue la tormenta perfecta para PADS, asegura Cansdale, pues sus comisiones y volumen de transacciones se dispararon en la contingencia sanitaria. ¿A qué se debió? El CEO explica que “la gente está muy interesada en mejorar su calidad de vida, buscando más espacio, pues durante la pandemia la casa se convirtió en oficina, gimnasio, escuela, fue un poco de todo. Entonces se puso mucho valor en el hogar y vimos bastante cambio y demanda ahí, junto con la aceleración de la economía digital. La economía digital venía llegando en Latinoamérica y hemos visto muchos cambios”.
La repentina importancia del hogar para las personas y el auge de los servicios digitales hicieron la combinación perfecta para que las proptech estén viviendo ahora su auge.
“Hemos visto la llegada de empresas como Rappi que están promoviendo que la gente haga transacciones en línea, pero realmente la pandemia aceleró en cuestión de seis meses lo de cuatro años en la adopción digital, entonces nos ayuda un montón”, comparte Cansdale.
La digitalización es un detonante fuerte. “En PADS desde el inicio, desde el 2010, cuando fuimos un agencia inmobiliaria vimos esa proyección que claramente se aceleró mucho cuando adoptamos la tecnología y cuando pivoteamos, hasta convertirnos en un broker as a service”, señala.
La demanda de las proptech del lado de los consumidores se debe a la experiencia que estas les brindan. Y es que usan la data para asesorar mejor a sus clientes y en el caso de la proptech chilena Houm, les da la posibilidad de rentar una propiedad 10 veces más rápido que una inmobiliaria tradicional, dice a Bloomberg Línea, Francisco Escobosa Orozco, vicepresidente de marketing y estrategia de la startup.
“Hay muchos modelos de proptech, desde las que se dedican a hacer cosas tecnológicas para la automatización del hogar, como la instalación de puertas con conexión de WiFi, por ejemplo, pero las que ahorita han crecido en valuaciones son las que tienen que tienen que ver con la comercialización de las propiedades y también en ese sentido hay distintos modelos de negocio, por ejemplo, están las iBuyers, que son las que compran la propiedad la remodela y después la revenden y estamos las que somos como una inmobiliaria, pero que utilizamos toda la tecnología disponible para dar un mucho mejor servicio”, ahonda Escobosa.
:quality(75)/cloudfront-us-east-1.images.arcpublishing.com/bloomberglinea/MPE37AEJAFC7JDD6U3PDI3DWQI.jpg "Estos son los planes de Habi tras convertirse en el segundo unicornio de Colombia")
La chilena Houm fundada por Benjamin Labra y Nicolas Knockaert en Chile 2018, con el sueño de revolucionar la industria inmobiliaria y agilizar el proceso de compra y renta de propiedades fue seleccionada en diciembre de 2020 por la aceleradora de startups Y Combinator. Después de su programa logró un levantamiento de capital de US$8 millones de dólares en su Serie Seed y en octubre de 2021, levantó una ronda de financiamiento Serie A por US$35 millones, para conquistar la industria inmobiliaria en México, donde recién cumplió un año de operaciones.
En el más reciente batch de Y Combinator la aceleradora vio potencial en el sector proptech latinoamericano, pues seleccionó a Vecindario de Colombia, GoJom de Perú, Philippo de Chile, Munily de Panamá, Acasa de Colombia (que recién recibió US$38 millones de dólares en una Serie A).
Nuevas formas de consumo y oportunidades
La proptech mexicana Casai ha descubierto que la pandemia ha traído nuevas oportunidades de negocio.
Daniella Fajardo, directora de operaciones globales de Casai, asegura que durante la pandemia, “con las nuevas modalidades de trabajo es un poco más común que los huéspedes estén buscando el staycation, quieren vivir una experiencia de vivir por un mes o dos meses afuera del sitio en donde se encontraban anteriormente y están justamente apostando por explorar diferentes culturas o explorar diferentes ciudades que no conocían y nosotros estamos justamente muy enfocados en mantener este tema de la localidad entre nuestras aperturas y la experiencia de Casai, entonces parte de esta iniciativa justamente abrir en estas locaciones nuevas no solamente en México sino también en Brasil que son un poco menos metropolitanas”.
Recientemente Casai tuvo aperturas en Los Cabos y Tulum y están proyectando cerrar el año con más de mil unidades en operación y la probable apertura de nuevas ciudades en Latinoamérica.
La inflación juega a favor
Rodrigo Sánchez-Ríos cofundador y CFO de La Haus, una de las proptech más posicionadas en el mercado latinoamericano asegura a Bloomberg Línea que durante la pandemia toda la industria inmobiliaria se ha visto favorecida.
“Todos nos dimos cuenta de la importancia de nuestro hogar porque pasamos mucho más tiempo en la casa comparado a la oficina comparado a viajes, además, como estábamos encerrados, se vio un incremento en el interés de comprar vivienda con soluciones digitales”, acota Sánchez-Ríos.
:quality(75)/cloudfront-us-east-1.images.arcpublishing.com/bloomberglinea/F5Y7OYCH4FHYDHH2J35ZHLA5XA.jpg "La Haus y GAIA se unen para lanzar piloto de renta de vivienda amueblada")
“Ahora tú puedes comprar una casa a través de lahaus.mx de manera muy semejante a la que compras un boleto de avión”, compara el emprendedor mexicano. El crecimiento de la startup que fundó en Colombia con Santiago García y Jerónimo Uribe le ayudó a obtener en el 2021 dos inversiones; primero una de US$35 millones y otra de US$100 millones.
Aunque todo apunta a que La Haus podría ser el tercer unicornio colombiano, luego de Rappi y la recién llegada Habi, Sánchez-Ríos adelantó que ya tienen el foco puesto en los mercados públicos.
Otro aspecto que juega a favor en el crecimiento de las proptech es la inflación. El CFO de La Haus explica que “la inversión inmobiliaria siempre ha tenido un lugar especial en el corazón de los latinoamericanos, es una manera de proteger valor, la gente ve la inversión en ladrillos como segura, como estable, y muy importante, como protegida de la inflación”.
En medio de las inflaciones más altas de muchos países en América Latina, asegura Sánchez-Ríos, “el crecimiento de la inflación es algo que casi casi juega a favor, porque la gente dice: ‘tengo mis ahorros, estoy perdiendo poder adquisitivo cada día, es mucho mejor tener activos y tener la seguridad de mi vivienda propia’”.
Y aunque todo parece ir viento en popa en la América Latina de habla hispana, en Brasil los unicornios proptech, QuintoAndar y Loft, están sufriendo los efectos de su rápido crecimiento y están despidiendo personal.
:quality(75)/cloudfront-us-east-1.images.arcpublishing.com/bloomberglinea/YPYUBZXFVRGTVOL7VV6QN5XGJY.png "¿Por qué los unicornios brasileños están despidiendo personal por montones?")
Caterine Castillo, cofundadora de la proptech colombiana Neivor, dice que ante el crecimiento acelerado, “el enfoque debe estar en atraer el mejor talento y el reto está en cómo estructurar un equipo de alto desempeño”. Neivor recientemente sumó US$5 millones de dólares de capital semilla para enfocarse en el mercado mexicano, al que llegó en agosto de 2021.
Entonces, dado el auge del proptech, ¿seguirán surgiendo unicornios en la América de habla hispana? Andrew Cansdale, CEO de PADS, predice que se vienen años de consolidación, muchos se volverán unicornios, otros adquirirán empresas para crecer y expandirse y, también, algunas proptech van a desaparecer.
