Bloomberg — El repunte bursátil de Wall Street se extendió a Asia, impulsado por un nuevo descenso en los precios del petróleo que reforzó el optimismo de que la inflación se mantendrá bajo control. El yen se debilitó después de que el Banco de Japón subiera las tasas de interés en una votación dividida.
El índice de acciones asiáticas de MSCI subió un 0,8% después de que los índices S&P 500 y Nasdaq 100 registraran su mejor jornada desde principios de agosto. Samsung Electronics Co., SK Hynix Inc. (SKHY) y otros fabricantes de chips regionales repuntaron tras las perspectivas alcistas de Nvidia Corp (NVDA).
Los futuros de los índices bursátiles estadounidenses apuntaban a nuevas ganancias en Wall Street, mientras que las acciones europeas se encaminaban a una apertura ligeramente a la baja.
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Mientras tanto, el yen cayó a alrededor de 157,10 por dólar después de que el Banco de Japón elevara su tasa de interés oficial en un cuarto de punto, hasta el 1,25%, el viernes. Si bien todos los economistas encuestados por Bloomberg habían previsto esta medida, la decisión se produjo con el voto en contra de dos miembros del consejo. El índice Nikkei 225 subió un 1,7%.
Sumándose al tono positivo, el crudo Brent cayó un 1,3% hasta situarse en torno a los US$103,50 por barril, registrando un tercer día consecutivo de descenso, a medida que se disipaban las preocupaciones sobre el suministro y los operadores centraban su atención en la próxima ronda de negociaciones diplomáticas sobre la guerra entre Estados Unidos e Irán.
La bajada de los precios de la energía podría reducir la presión sobre los precios al consumidor y dar a los bancos centrales más margen para evaluar el impacto de una política monetaria más restrictiva, lo que beneficiaría tanto a las acciones como a los bonos. Sin embargo, la duración de este alivio podría depender de si el precio del petróleo continúa bajando, ya que la guerra entre Estados Unidos e Irán y las perspectivas de nuevas negociaciones diplomáticas mantienen la incertidumbre sobre el suministro energético.
“Dado que la política de los bancos centrales sigue influyendo en los mercados y los riesgos geopolíticos se mantienen elevados, debería haber muchas oportunidades para la volatilidad antes de que termine la semana”, escribió Nick Twidale, analista jefe de mercado de AT Global Markets en Sídney.
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La atención en Asia se centró en el yen después de que el Banco de Japón siguiera el ejemplo de la Reserva Federal y subiera las tasas de interés.
La subida de tasas de la Reserva Federal a principios de esta semana, con su tono más restrictivo, debilitó el yen tras una fuerte subida a principios de mes, impulsada por las expectativas de un endurecimiento monetario más rápido por parte del Banco de Japón, la desintegración de operaciones de carry trade financiadas en yenes y la especulación de que los fondos de pensiones japoneses podrían destinar más dinero a activos nacionales.
Lo que dicen los estrategas de Bloomberg
“El par USD/JPY está subiendo después de que el Banco de Japón elevara las tasas de interés al 1,25%, tal como se esperaba tras una votación dividida, lo que dificultará una nueva subida en la reunión de octubre.” — Mark Cranfield, estratega de Markets Live.
Según los estrategas, el par dólar-yen podría subir hasta los 160 si los inversores concluyen que el endurecimiento monetario del Banco de Japón tendrá dificultades para seguir el ritmo de la Reserva Federal. El riesgo es especialmente grave si la decisión del viernes o la comunicación posterior se interpretan como una postura más flexible, dado que un aumento de un cuarto de punto ya estaba prácticamente descontado en los mercados.
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En otros segmentos del mercado, los bonos del Tesoro mantuvieron en gran medida las ganancias obtenidas durante la sesión de Nueva York, cuando el retroceso del petróleo hizo que el rendimiento a 10 años bajara nueve puntos básicos, hasta el 4,93%.
El rendimiento se mantuvo en torno a ese nivel durante la sesión asiática del viernes, tras haber alcanzado un máximo del 5,02% después de la decisión de la Reserva Federal. Los bonos gubernamentales de vencimiento similar en Australia y Nueva Zelanda subieron, siguiendo la tendencia de los bonos del Tesoro.
El oro extendió sus ganancias hasta aproximadamente US$4.360 la onza, después de ganar casi un 2% el jueves y borrar gran parte de las pérdidas de las tres sesiones anteriores.
El yuan alcanzó su nivel más alto frente al dólar en más de cuatro años, prolongando un avance respaldado por la sólida posición de las exportaciones chinas y el apoyo del banco central.
Los mercados se enfrentan este viernes a una prueba adicional en forma del llamado “triple vencimiento”, en el que vencen los contratos de derivados vinculados a acciones, opciones sobre índices y futuros.
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Hoy vencen opciones por un valor nominal superior a US$2 billones, y los datos históricos sugieren que el S&P 500 tiene una probabilidad superior a la media de cerrar a la baja en los días de triple vencimiento, escribió Dilin Wu, estratega de Pepperstone Group Ltd.
“Dicho esto, el vencimiento en sí mismo podría haber sido parte de lo que impulsó las compras del jueves: los alcistas parecen haber presionado para alcanzar niveles técnicos clave antes del evento de hoy para asegurar una configuración de posicionamiento favorable”, escribió. “Lo más importante a observar hoy es si el repunte se extenderá más allá del vencimiento”.
Algunos de los principales movimientos en los mercados:
Acciones
- Los futuros del S&P 500 subieron un 0,2% a las 13:56, hora de Tokio.
- El índice Topix de Japón subió un 0,2%.
- El índice S&P/ASX 200 de Australia se mantuvo prácticamente sin cambios.
- El índice Hang Seng de Hong Kong subió un 0,7%.
- El índice Shanghai Composite subió un 1%.
- Los futuros del Euro Stoxx 50 cayeron un 0,3%.
Monedas
- El índice Bloomberg Dollar Spot apenas sufrió cambios.
- El euro subió un 0,1% hasta los US$1,1488.
- El yen japonés cayó un 0,7% hasta los 157,08 yenes por dólar.
- El yuan offshore subió un 0,2% hasta los 6,6938 por dólar.
Criptomonedas
- El Bitcoin subió un 1,2% hasta los US$77.426,01.
- Ether subió un 1,1% hasta los US$2.477,63.
Bonos
- La rentabilidad de los bonos del Tesoro a 10 años se mantuvo prácticamente sin cambios en el 4,94%.
- La rentabilidad de los bonos japoneses a 10 años se mantuvo prácticamente sin cambios en el 2,985%.
- La rentabilidad de los bonos australianos a 10 años disminuyó cuatro puntos básicos, hasta el 5,26%.
Materias primas
- El crudo West Texas Intermediate cayó un 1% hasta los US$100,90 por barril.
- El precio del oro al contado subió un 0,5% hasta los US$4.362,87 la onza.
Este reportaje se elaboró con la ayuda de Bloomberg Automation.
*Esta nota se actualizó a las 2:00 ET con más información a lo largo del texto.
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