Cartagena de Indias — El presidente de Grupo Cibest, Juan Carlos Mora, ve una actitud positiva entre los empresarios colombianos para retomar proyectos de inversión, aunque reconoce que las altas tasas de interés siguen siendo una restricción para la actividad económica.
En entrevista con Bloomberg Línea, aseguró que la compañía prepara, además, nuevos pasos para sus negocios financieros y evalúa oportunidades de expansión en otros países de Latinoamérica.
Empresarios empiezan a buscar crédito
El ejecutivo señaló que desde julio el grupo comenzó a identificar conversaciones relacionadas con el acceso al crédito para financiar inversiones.
“Ya nosotros en julio empezamos a ver unas conversaciones muy asociadas a qué posibilidad tengo de poder acceder a crédito para poder invertir y eso se va materializando”, destacó Mora.
Según explicó, desde el sector privado existe interés por aprovechar oportunidades que, a su juicio, estuvieron represadas durante un periodo prolongado.
“En general, yo veo una actividad que desde el sector privado busca capitalizar oportunidades que probablemente estaban represadas ya por un periodo largo”.
Sin embargo, las condiciones monetarias todavía representan una limitación. El presidente de Grupo Cibest señaló que una tasa de referencia del Banco de la República de 12% genera restricciones para la inversión.
“Una tasa referencial del Banco de la República del 12%, que al final lo que busca es generar una menor demanda para controlar la inflación, tiene ahí una incidencia”.
El ejecutivo considera que esta situación corresponde a una coyuntura y no necesariamente a una condición de largo plazo.
También planteó que las empresas pueden estructurar sus flujos de caja para afrontar las condiciones actuales de financiación.
Tasas altas podrían mantenerse
Sobre el comportamiento de las tasas de interés, Mora señaló que un escenario de inflación cercana al 6,9% dificulta pensar en reducciones inmediatas.
“Con ese nivel de inflación, yo veo difícil que las tasas de interés vayan a bajar”. Su escenario base contempla que las tasas puedan permanecer en los niveles actuales durante un periodo relativamente largo antes de comenzar a disminuir.
“Un escenario base puede considerar mantener las tasas de interés por un período de tiempo relativamente largo, es decir, por casi mitad de año, y de ahí ya sí empiezan a bajar”.
El comportamiento de los precios será determinante para la postura del Banco de la República, explicó.
“Si la inflación se va más allá de eso, es probable que el banco cambie su postura y suba las tasas de interés, lo cual nos pone unos retos adicionales”.
La tasa del 8% no se puede replicar
El presidente de Grupo Cibest también se refirió a la tasa preferencial de 8% anunciada para créditos de vivienda en las zonas afectadas por el terremoto.
Aclaró que esta medida responde a una situación particular y que no está previsto extenderla al resto del país como lo pidió el presidente Abelardo De la Espriella.
“No estamos pensando hacer eso en todo el país”, dijo el ejecutivo y explicó que ”es un esfuerzo muy grande que estamos haciendo para las zonas afectadas porque creemos que debemos apoyar a unas personas que tuvieron una circunstancia particular y están muy afectadas”.
Mora advierte que ofrecer créditos al 8% implica para el banco asumir un costo significativo, especialmente frente a las tasas que reciben los ahorradores.
“Hoy una persona que tenga un excedente de dinero puede ir a colocar un CDT al 10%, al 12%, al 14%. Estamos prestando al 8%. Es decir, estamos prestando por debajo de ese costo de lo que las personas pueden invertir. Eso no es sostenible”.
Cibest prepara nuevos negocios financieros
En materia corporativa, el grupo señaló que continuará avanzando en digitalización y en nuevas alternativas para sus clientes.
Grupo Cibest tiene como principales inversiones a sus operaciones bancarias en Colombia y su participación en Banco Agrícola en Guatemala.
En Guatemala y El Salvador, Nequi avanza dentro de la estrategia del grupo. La compañía ahora se estructura como una entidad independiente.
“Ahora nace Nequi como una entidad independiente que no cambia nada para los clientes, pero sí desde la estructura del grupo. Pasa a ser una compañía de financiamiento comercial que opera dentro de esa matriz”.
El grupo también busca desarrollar servicios financieros complementarios relacionados con activos digitales, cripto y pagos.
“Y la idea es que esto lo expandamos a los países en que estamos y seguramente exploraremos para ir a otros países en Latinoamérica con estas opciones de servicios financieros”, comentó Mora.
La independencia de Nequi le permitirá a Grupo Cibest determinar si enlistar la compañía en la Bolsa de Valores de Colombia es o no una alternativa atractiva de cara al futuro.
“Grupo Cibest está en bolsa y es un actor muy importante. De las compañías más negociadas”, explicó Mora, quien recordó que algunas de las empresas del grupo acuden al mercado de capitales cuando necesitan financiación. “Bancolombia lo hace, por ejemplo. Si Nequi lo requiriera esa sería una alternativa”.
Sobre la inscripción de las acciones de Nequi en bolsa aseguró que “es una posibilidad, pero ahora estamos enfocados en el proceso de separación”, y agregó que la evaluación que se haga de ese proceso será el que determine si “eso nos permitirá evaluar cuál es la mejor opción”.
Dividendo extraordinario y más capital para los negocios
Grupo Cibest definió que la compañía entregará un dividendo extraordinario de COP$1,2 billones tras la venta de Banistmo en Panamá.
“Esta semana tuvimos asamblea de Grupo Cibest, en la cual anunciamos un dividendo extraordinario de COP$1,2 billones. Eso son un poco más de COP$1.270 por acción que estamos entregando a nuestros accionistas”.
El pago está previsto para el primero de septiembre. Otra parte de los recursos será destinada a inversión.
“La otra parte va a inversión. Vamos a capitalizar Nequi como entidad independiente y al desarrollo de nuestros negocios de servicios financieros y a mantener el capital de los bancos que están creciendo en el nivel adecuado para seguir avanzando”.
Cibest respalda revitalizar el mercado de capitales
El presidente de Grupo Cibest se mostró a favor de fortalecer el mercado de capitales colombiano y respaldó la posibilidad de aumentar el flotante de Ecopetrol lanzada por el gerente de la Bolsa de Valores de Colombia, Andrés Restrepo hace unos días.
“Yo estoy totalmente de acuerdo que Colombia necesita revitalizar su mercado de capitales. Un país no avanza y se desarrolla si no tiene un mercado de capitales que acompañe ese crecimiento”.
Sobre Ecopetrol, consideró que permitir una mayor participación de colombianos en la compañía sería una alternativa positiva.
“Lo de Ecopetrol me parece una buena alternativa y es que más colombianos puedan invertir en una compañía que es insignia”.
