Futuros de las bolsas estadounidenses suben tras el acuerdo sobre el gasto público

Bloomberg — Los futuros de las acciones estadounidenses subieron en las primeras operaciones del lunes tras el acuerdo alcanzado el fin de semana para evitar el cierre del Gobierno. Un indicador de la bolsa asiática abrió a la baja ante la preocupación de que los tipos de interés mundiales se mantengan elevados.

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Los contratos de futuros sobre el S&P 500 subieron un 0,4% tras la aprobación de la legislación de compromiso para mantener el gobierno de EE.UU. en funcionamiento hasta el 17 de noviembre. El índice bursátil de referencia de Australia cayó un 0,4%, mientras que los contratos de futuros de Japón cedieron un 0,2%. Los movimientos pueden verse exacerbados por la escasa liquidez, ya que los mercados chinos están cerrados por vacaciones de una semana, mientras que Corea del Sur y varios estados australianos también están cerrados.

Si bien el acuerdo alcanzado en EE.UU. puede suponer un alivio inicial para los mercados, la atención se centrará rápidamente en la actividad manufacturera y en los datos de empleo de esta semana, después de que el director del Banco de la Reserva Federal de Nueva York dijera el viernes que los responsables políticos deberían mantener los tipos de interés altos durante algún tiempo.

“Los mercados financieros se preparaban para un cierre, así que hay un elemento de alivio, pero es sólo un levantamiento temporal de una de las nubes que se ciernen sobre los mercados ahora”, dijo Yung-Yu Ma, director de inversiones de BMO Wealth Management. “Los tipos de interés y el halconismo de la Fed siguen siendo el nombre del juego y el principal motor de los mercados en las próximas semanas”.

Una apertura mixta en la primera jornada bursátil de octubre puede poner fin temporalmente a un periodo tórrido para los mercados financieros mundiales. Los elevados tipos de interés hicieron del trimestre de julio a septiembre el peor para el índice bursátil MSCI de todos los países desde septiembre de 2022, mientras que la subida de los precios del petróleo aumentó los temores sobre la inflación y la ralentización del crecimiento económico. Por su parte, los bonos registraron en septiembre su mayor caída mensual desde febrero.

Aunque los tipos de interés mundiales estén cerca de sus máximos, los bancos centrales se ven en apuros para encontrar el equilibrio entre frenar la subida de los precios y evitar una recesión. El presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, y su homóloga del Banco Central Europeo, Christine Lagarde, hablarán la semana que viene y los inversores estarán muy atentos a sus reacciones tras los datos que sugieren que la inflación se ha ralentizado notablemente.

“A menos que recibamos un mensaje de cambio claro por parte de los principales bancos centrales -con urgencia-, es poco probable que los grandes movimientos de los mercados de las últimas semanas hayan terminado”, afirmó Erik Nielsen, asesor económico jefe de UniCredit Group. “La combinación de altos rendimientos y crecimiento cero suele suscitar inquietud sobre la estabilidad financiera, y aunque las principales instituciones financieras son más fuertes hoy que en el pasado, sería insensato desestimar el riesgo creciente”.

Principales acontecimientos de la semana:

• China tiene una semana de vacaciones
• Tankan trimestral de septiembre en Japón, lunes
• Catherine Mann, responsable de política monetaria del Banco de Inglaterra, habla sobre política monetaria, lunes
• El presidente de la Fed, Jerome Powell, y el presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, participan en una mesa redonda, lunes
• John Williams, presidente de la Fed de Nueva York, modera un debate sobre el riesgo climático, lunes
• Loretta Mester, presidenta de la Fed de Cleveland, habla sobre las perspectivas económicas, lunes
• Índice ISM manufacturero estadounidense, lunes
• Decisión sobre los tipos de interés en Australia, martes
• Raphael Bostic, presidente de la Fed de Atlanta, habla sobre las perspectivas económicas y la inflación, martes
• Informe JOLTS de agosto en Estados Unidos, martes
• PMI compuesto y de servicios de la zona euro, miércoles
• Christine Lagarde, Presidenta del BCE, pronuncia el discurso de bienvenida, miércoles
• Índice ISM de servicios de Estados Unidos, miércoles
• Producción industrial en Francia, jueves
• Ben Broadbent, subgobernador del Banco de Inglaterra, y Anna Breman, primera subgobernadora del Riksbank, participan en una mesa redonda, jueves
• Mary Daly, Presidenta de la Fed de San Francisco, pronuncia un discurso en el Economic Club de Nueva York, jueves
• Pedidos de fábrica en Alemania, viernes
• Nóminas no agrícolas de septiembre en EE.UU., viernes

Algunos de los principales movimientos en los mercados:

Acciones

• Los futuros del S&P 500 subieron un 0,4% a las 8.17, hora de Tokio.
• Los futuros del Nikkei cayeron un 0,2%.
• El índice australiano S&P/ASX 200 cayó un 0,3%.

Divisas

• El Bloomberg Dollar Spot Index apenas registró cambios
• El euro cayó un 0,1% hasta los 1,0561 $.
• El yen japonés cayó un 0,2%, hasta 149,60 por dólar.
• El yuan cayó un 0,1% hasta los 7,2988 por dólar.
• El dólar australiano se situó en 0,6434$, con pocos cambios.

Criptomonedas

• El bitcoin subió un 3,1% hasta los 27.942,75 $.
• El éter subió un 3,3%, hasta 1.730,2 dólares.

Bonos

• El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años apenas varió hasta el 4,57% el viernes.
• La rentabilidad de los bonos japoneses a 10 años avanzó un punto básico, hasta el 0,765%, el viernes.
• La rentabilidad de los bonos australianos a 10 años avanzó tres puntos básicos, hasta el 4,49%, el viernes.

Materias primas

• El crudo West Texas Intermediate subió un 0,4%, hasta 91,16 dólares el barril.
• El oro al contado apenas varió

Este artículo ha sido elaborado con la ayuda de Bloomberg Automation.

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